Airbus SAS dan Boeing Co. biasanya meneriakkan pesanan pesawat jet baru di Paris Air Show. Tahun ini cukup sulit hanya mempertahankan yang sudah mereka miliki.
"Prioritasnya bukan untuk mendapatkan pesanan baru tetapi untuk mempertahankan yang kami miliki dan mengubahnya menjadi pengiriman," kata Chief Executive Officer Airbus Tom Enders kemarin dalam sebuah wawancara di London. Maskapai penerbangan melarang penerbangan lebih cepat daripada menerima pengiriman untuk pertama kalinya dalam setidaknya 10 tahun, kata Randy Tinseth, kepala pemasaran komersial di Boeing.
Boeing mengumpulkan nol pesanan bersih dalam lima bulan pertama tahun ini karena 65 perjanjian pembelian diimbangi dengan jumlah pembatalan yang sama. Airbus memiliki 11 pesanan bersih setelah 21 pesanan dibatalkan. Itu dibandingkan dengan gabungan 884 perjanjian pada periode yang sama tahun lalu, akhir dari pembelian selama empat tahun di mana maskapai penerbangan bergegas untuk mendaratkan jet yang lebih hemat bahan bakar di tengah melonjaknya harga minyak.
Pertunjukan di Paris akan menjadi tempat pembuktian apakah Airbus, pembuat pesawat komersial terbesar di dunia, dan Boeing No. 2 dapat mempertahankan produksi pada tingkat yang telah mereka janjikan kepada investor bahkan setelah perjalanan udara menurun dan kredit diperketat, menyebabkan operator membatalkan atau menunda pesanan.
Kinerja pabrikan menentukan kecepatan bagi pembuat mesin, suku cadang dirgantara dan pesawat lainnya, yang para eksekutifnya akan turun ke ibu kota Prancis untuk acara dua tahunan, yang dimulai 15 Juni.
'Pasokan Berlebih Drastis'
“Latar belakangnya adalah penurunan lalu lintas maskapai penerbangan setidaknya tiga kali lebih buruk daripada periode 12 bulan mana pun, berpotensi diperparah oleh krisis pembiayaan yang belum pernah terjadi sebelumnya,” kata Nick Cunningham, seorang analis di Evolution Securities Inc. “Produksi harus turun tajam untuk menghindari kelebihan pasokan drastis dari kapasitas maskapai. "
Rapat perusahaan dimulai besok di Paris, dengan pertunjukan dibuka 15 Juni untuk industri dan 20-21 Juni untuk umum. Sekitar 150,000 pengunjung perdagangan dan 250,000 orang lainnya datang pada tahun 2007, tahun terakhir acara tersebut di Paris. Jumlah peserta pameran akan melebihi 2,000 untuk pertama kalinya, meskipun akan ada lebih sedikit pesawat baru yang ditampilkan, menurut kelompok perdagangan Prancis yang menyelenggarakan pertunjukan tersebut.
Saat maskapai penerbangan membatalkan pesanan, Airbus dan Boeing yang berbasis di Chicago berebut untuk mengisi slot pengiriman dengan pelanggan lain yang bersedia menerima pesawat lebih awal. Perusahaan memiliki cukup pekerjaan untuk membuat mereka sibuk setidaknya selama tujuh tahun, dan keduanya bersikeras bahwa prospek jangka panjang cerah.
Untuk 2009, Airbus yang berbasis di Toulouse, Prancis masih merencanakan 480 pengiriman, hanya tiga kurang dari 2008, sebuah tahun rekor. Boeing merencanakan 480 hingga 485, kembali ke lintasan pertumbuhan yang dimaksudkan sebelum pemogokan memotong pengiriman 2008 menjadi 375. Banyak pesawat yang dikirim tahun ini dibiayai sebelum krisis kredit.
Keraguan Pemasok
Untuk tahun 2010, prospeknya kurang jelas, dengan pemasok kurang optimis dibandingkan pembuat rencana.
"Saya memperkirakan pemulihan ke tingkat 2008 bisa memakan waktu beberapa tahun," kata CEO United Technologies Corp Louis Chenevert pada 28 Mei pada konferensi dengan analis di New York. Perusahaannya membangun mesin jet Pratt & Whitney dan memiliki Hamilton Sundstrand, yang membuat sistem listrik untuk pesawat.
Evolution's Cunningham menasihati investor untuk bertaruh terhadap saham pembuat rencana sekarang, daripada beberapa hari setelah pertunjukan di Paris, ketika short-selling setelah kehebohan pengumuman pesanan telah menjadi strategi umum.
Jatuhnya pesanan akan diikuti oleh "penurunan yang dalam" dalam pengiriman yang tersebar selama tiga sampai empat tahun, kata analis. Dia lebih suka menjual saham European Aeronautic, Defense & Space Co., induk dari Airbus, dan juga menghindari produsen mesin Rolls-Royce Group Plc.
Kemerosotan Perjalanan Udara
John Leahy, chief operating officer Airbus, memperkirakan bahwa output tidak akan banyak berubah pada 2010. Boeing belum memberikan perkiraan. Produsen merencanakan pengurangan produksi terbatas, bahkan saat lalu lintas maskapai penerbangan turun.
Kemerosotan telah menyebabkan kerugian di maskapai penerbangan termasuk Cathay Pacific Airways dan Air France-KLM Group, menyebabkan maskapai memangkas kapasitas dan tarif. Ini bukan iklim untuk belanja pesawat.
Singapore Airlines Ltd. mengatakan akan menghentikan pesawat jika tidak dapat menjual atau menyewanya. British Airways Plc menghentikan pesawat dan memotong tempat duduk musim dingin sebesar 4 persen. Southwest Airlines Co, maskapai penerbangan diskon terbesar di dunia, akan mengurangi kapasitas hingga 6 persen tahun ini.
Kerugian maskapai penerbangan global mungkin berjumlah $ 9 miliar pada 2009 karena pendapatan turun 15 persen, Asosiasi Transportasi Udara Internasional mengatakan 8 Juni, menggandakan perkiraan selama tiga bulan. Chief Executive Officer IATA Giovanni Bisignani mengatakan para pembuat pesawat dapat mengirimkan pesawat 30 persen lebih sedikit pada tahun 2010 dan harus memangkas produksi.
Pemimpin Leasing
Perkiraan tersebut mendekati yang dibuat pada Februari oleh pelanggan terbesar Boeing dan Airbus, Steven Udvar-Hazy, CEO International Lease Finance Corp. Dia memperkirakan bahwa pembuat pesawat akan memangkas sebanyak 35 persen, mulai kuartal keempat.
Produsen menolak anggapan itu, namun sejumlah pemasok membuat rencana darurat untuk perubahan tarif yang drastis.
“Ada skeptisisme yang cukup besar dalam basis pasokan bahwa Boeing akan mampu mempertahankan tingkat tingkat produksi pada lini pesawat berbadan sempit, meskipun mereka bersikeras bahwa mereka telah memesan slot produksi secara berlebihan,” kata JB Groh, seorang analis di DA Davidson & Co. di Lake Oswego, Oregon.
GKN Plc, pembuat suku cadang pesawat terbesar di Inggris, memperkirakan pada bulan Januari bahwa permintaan untuk pesawat lorong tunggal akan anjlok pada pertengahan tahun. Pesawat berbadan sempit termasuk Boeing 737 dan Airbus seri A320, dan mewakili dua pertiga pengiriman.
"Narrowbodies mungkin merupakan area yang akan terkena dampak," dengan pengurangan sebanyak 25 persen pada 2010 dan 2011, kata Zafar Kahn, seorang analis di Societe Generale di London.
Memperlambat Produksi
Airbus bermaksud untuk mengurangi produksi bulanan pesawat seri A320 menjadi 34 dari 36, mulai Oktober. Ini juga akan membekukan output A330 dan A340 berbadan lebar. Boeing memangkas produksi 777 sebesar 29 persen menjadi lima bulan, mulai pertengahan tahun 2010, dan menunda kenaikan tarif pada 767 dan 747.
Perusahaan AS itu mengatakan dalam pertemuan 21 Mei dengan investor bahwa mereka tidak perlu merevisi rencana badan sempit. Analis mengatakan sebaliknya, dengan setidaknya lima memprediksi pada hari berikutnya bahwa Boeing akan mengumumkan penurunan suku bunga 737 tahun ini.
Boeing mengurangi perkiraan pertumbuhan 20 tahun untuk pengiriman jet komersial kemarin, dengan mengatakan akan ada pasar untuk 29,000 pesawat baru, atau 1.4 persen lebih sedikit dari jumlah yang diperkirakan setahun lalu. Perusahaan telah meningkatkan perkiraan sebesar 14 persen secara kumulatif dalam tiga tahun sebelumnya.
"Saya tidak mengubah perkiraan kami, dan saya tidak mengatakan kami akan mengejutkan diri kami sendiri, tetapi kami selalu melakukannya," kata kepala pemasaran Tinseth dalam sebuah wawancara.
Pabrik Rumor Tenang
Meski begitu, ada sejumlah kecil spekulasi tentang kesepakatan kontrak yang direncanakan untuk Paris, kata Cunningham. Airbus dan Boeing mengungkapkan pesanan gabungan $ 64 miliar tahun lalu di Farnborough, Inggris, yang bergantian dengan Paris sebagai pertunjukan udara utama Eropa.
Timur Tengah telah menjadi pendorong pesanan dalam beberapa tahun terakhir, karena maskapai penerbangan termasuk Emirates, Qatar Airways Ltd. dan Etihad Airways mengisi buku pesanan Airbus dan Boeing untuk memungkinkan perluasan di hub di Dubai dan Abu Dhabi.
Di Farnborough, Etihad memesan pesawat Airbus senilai $ 10.7 miliar dan jet Boeing senilai $ 9 miliar. Dubai Aerospace Enterprises, lessor milik negara, mengonfirmasi 100 pesawat jet Airbus senilai $ 13 miliar.
Keadaan penjualan pesawat menggoda beberapa maskapai penerbangan kembali ke pasar dengan harapan mereka dapat menekan produsen untuk mendapatkan diskon.
Hazy dari ILFC mengatakan pada 8 Juni bahwa ia akan meningkatkan pesanan untuk mengantisipasi permintaan yang lebih besar dari operator untuk mengganti model lama. Hazy telah merencanakan 150 pembelian hingga 2019 dan dapat meningkatkan jumlahnya sebesar 30 persen dalam 12 hingga 18 bulan ke depan.
Dan United Airlines UAL Corp. telah meminta Airbus dan Boeing untuk menawar untuk memasok pesawat untuk menggantikan 111 widebodies dan 97 Boeing 757 narrowbodies. CEO Glenn Tilton mengutip waktu yang "tepat" untuk pesanan, yang mungkin bernilai $ 20 miliar. United belum memesan pesawat sejak 2001.
